投资实战派

🕰️本期深入分析了半导体行业当前面临的风险和未来趋势，主要包括产能问题、地缘政治风险、原材料依赖以及科技博弈带来的挑战。
节目中讨论了超透镜、玻璃基板、混合键合和碳化硅等技术方向的潜力与挑战，指出产业化进程中面临的技术难度、市场接受度等问题。
录制时间：2026年7月4日
🎺本期嘉宾
方亮：芯率智能科技（苏州）有限公司董事会秘书兼战略发展总监，清华大学学士，英国布里斯托大学硕士。专注于先进封装与三维集成相关技术的投资与应用拓展。
投资实战派主理人：大卫，专注于股票投资，构建了一套开源的投研系统，持续跟踪大消费，大科技，大周期等领域；经历多个经济周期和市场环境，对企业生命周期及地缘政治周期有独到理解。
*本期节目仅为嘉宾个人经验分享，不作为任何投资建议和推荐。如需转载请联系小编并获得许可。
💿 播客概览时间轴
00:00 半导体行业未来趋势深度解析：超透镜、玻璃基板、混合件与碳化硅
13:39 超透镜技术：挑战与前景
19:26 消费电子背板技术与市场价值分析
22:47 玻璃基板在电子封装领域的优势与应用前景
30:08 玻璃基板技术壁垒与英伟达投资英特尔动机分析
37:18 混合键合技术在半导体行业的应用与挑战
47:51 碳化硅技术在AI数据中心的应用与产业发展
51:54 碳化硅产业技术发展与市场趋势分析
55:06 未来技术趋势与放量节奏分析
59:57 投资中的四大风险点：技术、产能、地缘与供应链
01:03:19 科技投资洞察：后摩尔时代四大方向解析
节目简介
投资不迷茫，实战派带你闯。投资实战派是一个专注于投资实践、商业研究、经验交流的播客。
知识星球"实战派”，主要提供：播客的文字版+高质量信息源；全球精选50公司持续跟踪，可以在知识星球中搜索“实战派”。
实战派“小小群”：多个行业小群、深度跟踪和交流，免费（需要高质量分享）
实战派“高净值club”：优先参加实战派全部线上和线下活动。
（苹果用户想要「加入星球」，只需要点击星球预览页右上角的「分享」按钮，再点击分享到「微信」，然后在微信内打开刚才分享的页面，即可使用微信支付加入星球。）
粉丝群可以加小编微信aqing5210305，备注“播客”，因运营有限，优先产业界人士、投资机构等，需要发名片和介绍做简单筛选，望理解。

在小宇宙查看该单集文稿

🕰️ 本期永庆分享了如何用AI对高质量公司进行投资和研究的策略，重点讨论AI如何辅助投资决策，尤其是在信息筛选、跟踪和分析上的应用。
本期音频由腾讯会议录制，录制时间：2026年７月４日
🎺本期嘉宾
永庆：投资实战派主理人、二级私募基金经理，高质量公司的价值投资，关注：互联网、消费、科技创新等投资机会
*本期节目仅为嘉宾个人经验分享，不作为任何投资建议和推荐。如需转载请联系小编并获得许可。
💿 播客概览时间轴
00:00 投资星球活动与参与方式详解
03:59 AI投研全流程解析：从点子获取到决策支持
10:34 AI辅助投资分析与决策框架构建
20:13 AI辅助下的公司研究与投资决策
25:39 AI辅助投资分析与信息管理策略
31:06 AI知识管理与活化：构建个性化学习与投资框架
37:17 AI与高质量认知者：构建投资洞察正循环
41:24 信息源筛选与管理策略探讨
43:25 行业研究与决策制定：AI辅助下的信息筛选与心态管理
55:08 信息源整理与AI在投研中的应用
分享PPT
节目简介
投资不迷茫，实战派带你闯。投资实战派是一个专注于投资实践、商业研究、经验交流的播客。
知识星球"实战派”，主要提供：播客的文字版+高质量信息源；全球精选50公司持续跟踪，可以在知识星球中搜索“实战派”。
实战派“小小群”：多个行业小群、深度跟踪和交流，免费（需要高质量分享）
实战派“高净值club”：优先参加实战派全部线上和线下活动。
（苹果用户想要「加入星球」，只需要点击星球预览页右上角的「分享」按钮，再点击分享到「微信」，然后在微信内打开刚才分享的页面，即可使用微信支付加入星球。）
粉丝群可以加小编微信aqing5210305，备注“播客”，因运营有限，优先产业界人士、投资机构等，需要发名片和介绍做简单筛选，望理解。

在小宇宙查看该单集文稿

🕰️ 本期嘉宾详细分享了半导体行业的从业经历与深入理解，涵盖设计、制造、封装、设备和存储等多个子领域。讨论重点在于技术创新、市场需求和行业周期性波动对半导体行业的影响，以及AI浪潮带来的变革、机遇与挑战。
本期音频由腾讯会议录制，录制时间：2026年6月24日
🎺本期嘉宾
海哥：芯片行业资深从业者
永庆：投资实战派主理人、二级私募基金经理，高质量公司的价值投资，关注：互联网、消费、科技创新等投资机会
*本期节目仅为嘉宾个人经验分享，不作为任何投资建议和推荐。如需转载请联系小编并获得许可。
💿 播客概览时间轴和信息图
00:00 开场
02:59 半导体产业链深度解析
14:22 技术革命与需求创新：半导体行业周期性与爆发性增长
19:14 电子行业周期与成长性探讨
27:21 存储行业周期性与巨头兴衰
35:57 芯片行业周期性与架构差异分析
44:46 科技公司兴衰与创新领导力关系探讨
49:52 芯片行业国产替代与市场竞争分析
01:01:49 A股与美股投资视角差异及AI产业链分析
01:07:55 A股港股投资策略与市场趋势分析
01:21:23 投资策略与风险控制：低仓位与高风险的平衡
01:28:38 投资策略：平衡现金流与分散配置
01:33:30 投资策略与AI市场分析
01:37:30 AI产业投资分析与未来趋势探讨
01:45:04 AI与产业趋势下的投资洞察
节目简介
投资不迷茫，实战派带你闯。投资实战派是一个专注于投资实践、商业研究、经验交流的播客。
投资实战派“知识星球”，主要提供：播客的文字版+高质量信息源；全球精选50公司持续跟踪，可以在知识星球中搜索“实战派”。
（苹果用户想要「加入星球」，只需要点击星球预览页右上角的「分享」按钮，再点击分享到「微信」，然后在微信内打开刚才分享的页面，即可使用微信支付加入星球。）
粉丝群可以加小编微信aqing5210305，备注“播客”，因运营有限，优先产业界人士、投资机构等，需要发名片和介绍做简单筛选，望理解。

在小宇宙查看该单集文稿

🕰️ 本期永庆探讨了投资策略与市场分析的关键要点，强调了深入理解公司基本面、耐心持有优质股票的重要性。着重于价值投资原则、信息源的选择与迭代、高效的工作流程，以及投资策略的迭代，强调心态与风险控制的重要性。
整体而言，对话旨在帮助投资者建立理性投资观，通过深度研究和耐心持有优质资产实现长期收益，同时也提醒投资者不应仅基于短期热点进行决策，而应关注公司长期基本面和成长潜力。
本期音频由腾讯会议录制，录制时间：2026年6月初
🎺本期嘉宾
永庆：投资实战派主理人、二级私募基金经理，高质量公司的价值投资，关注：互联网、消费、科技创新等投资机会
*本期节目仅为嘉宾个人经验分享，不作为任何投资建议和推荐。如需转载请联系小编并获得许可。
💿 播客概览时间轴
00:00 开场
06:32 投资决策的系统化流程与风险规避策略
21:04 信息源筛选与投资策略结合
29:08 深度分析企业投资价值：产业周期、业务模式、管理层与竞争策略
33:28 投资分析：业务财务匹配与市场理解
37:09 股票投资优势分析与投研SOP探讨
51:10 构建产业认知与信息源的重要性
55:49 价值投资学习与投研方法论
01:04:18 投资策略：精选代表性公司实现稳定回报
01:12:20 构建高质量投资决策的信息与策略框架
01:17:14 投资策略与行业洞察：从0到1的判断与价值投资
01:24:49 市场下跌时的理性投资策略
01:37:38 投资策略与潮玩公司估值分析
01:41:22 普通投资者判断市场情绪周期的参考方法
01:43:15 高股息策略与仓位管理：基于估值与预期回报的决策
01:50:02 散户如何紧跟市场热点与稳健投资策略探讨
节目简介
投资不迷茫，实战派带你闯。投资实战派是一个专注于投资实践、商业研究、经验交流的播客。
知识星球"实战派”，主要提供：播客的文字版+高质量信息源；全球精选50公司持续跟踪，可以在知识星球中搜索“实战派”。
实战派“小小群”：多个行业小群、深度跟踪和交流，免费（需要高质量分享）
实战派“高净值club”：优先参加实战派全部线上和线下活动。
（苹果用户想要「加入星球」，只需要点击星球预览页右上角的「分享」按钮，再点击分享到「微信」，然后在微信内打开刚才分享的页面，即可使用微信支付加入星球。）
粉丝群可以加小编微信aqing5210305，备注“播客”，因运营有限，优先产业界人士、投资机构等，需要发名片和介绍做简单筛选，望理解。

在小宇宙查看该单集文稿

🕰️本期主要讨论了AI在不同领域应用时展现的边际效应、规模效应及其对人类劳动力的影响，同时，指出了AI模型追求规模的普遍逻辑，但强调了通用智能的必要性。对话还触及了未来社会结构的构想，如AI奴隶社会，以及个性化服务的必要性。此外，还探讨了AI安全性、AGI实现的可能性，以及AI对社会竞争格局的影响，特别提到了中美在AI领域的竞争与优势。
录制时间：2026年5月31日
🎺本期嘉宾
姜迅：近20年大数据与AI领域经验。2008年加入阿里，主导建成了阿里首套数据系统“北斗”，并落地首个推荐系统。后历任盛大创新院核心高管、平安好医生创始副总裁，2025年起全面拥抱大模型浪潮，擅长利用数据构建智能决策系统。《第五维度：AI时代如何生存，成为不可替代的人 》作者
投资实战派主理人：大卫，专注于股票投资，构建了一套开源的投研系统，持续跟踪大消费，大科技，大周期等领域；经历多个经济周期和市场环境，对企业生命周期及地缘政治周期有独到理解。
*本期节目仅为嘉宾个人经验分享，不作为任何投资建议和推荐。如需转载请联系小编并获得许可。
💿 播客概览时间轴
00:00 AI时代个人与组织的生存之道
13:52 AI时代用户增长与成本关系探讨
18:11 大模型认知与商业策略转变
26:51 技术依赖与个人价值提升的思考
32:31 AI辅助下的个人认知与内容创造
39:33 AI与行业变革：机遇与思考
48:27 数据孤岛与AI生成数据的价值
58:23 AI与个性化教育：探索未来人才的培养之道
01:02:07 未来组织形态与超级个体能力的融合
01:09:42 竞争与变革：从历史事件看企业成长与AI发展趋势
01:14:51 个性化服务与大模型融合的未来趋势
01:17:06 AI时代的个人人生策略与社会结构想象
01:20:48 AI发展与社会价值重构
01:26:28 AI竞争与治理：中美角力下的新叙事
节目简介
投资不迷茫，实战派带你闯。投资实战派是一个专注于投资实践、商业研究、经验交流的播客。
知识星球"实战派”，主要提供：播客的文字版+高质量信息源；全球精选50公司持续跟踪，可以在知识星球中搜索“实战派”。
实战派“小小群”：多个行业小群、深度跟踪和交流，免费（需要高质量分享）
实战派“高净值club”：优先参加实战派全部线上和线下活动。
（苹果用户想要「加入星球」，只需要点击星球预览页右上角的「分享」按钮，再点击分享到「微信」，然后在微信内打开刚才分享的页面，即可使用微信支付加入星球。）
粉丝群可以加小编微信aqing5210305，备注“播客”，因运营有限，优先产业界人士、投资机构等，需要发名片和介绍做简单筛选，望理解。

在小宇宙查看该单集文稿